完美影视借壳金磊股份登陆A股市场：估值约27.26亿元

8月29日晚间，金磊股份（002624）重大资产重组方案，拟以全部资产及负债，与北京完美影视传媒股份有限公司100%股份的等值部分进行置 换。重组完成后，完美影视将实现借壳上市，金磊股份持有完美影视100%股权，主营由炉外精炼用耐火材料转变为影视剧投资、制作和发行，公司控股股东将变 更为快乐永久，实际控制人变更为池宇峰。公司股票将于9月1日复牌。

根据重组草案，此次交易拟置入的完美影视100%股权作价为27.26亿元，扣除5.22亿元的置出资产，差额部分22.04亿元由金磊股份发行股份购买，发行价格为7.66元/股，合计发行股份28770.7万股。

资料显示，2013年，完美影视投资拍摄取得发行许可证的电视剧产量达到530集，电视剧业务收入达9.1亿元，均处于行业前列。报告期内，完 美影视电视剧收入增长迅速，2012年较2011年增长了232.77%，2013年较2012年增长了65.62%，复合增长率为134.76%。

值得关注的是，完美影视旗下的影视剧作品，普遍受到年轻人的关注和喜爱。艺恩咨询数据显示，2013年收视率前30的电视剧中，完美影视凭借 《咱们结婚吧》、《陆贞传奇》、《打狗棍》、《小爸爸》、《老有所依》占据5席，位居行业前列，华策影视、本山传媒、剧酷传播占有3部剧。综合电视台收视 率与网络播放看，在TOP 30的剧目中，完美影视的总收视率和播放总量均排名第一。

此外，完美影视通过排他协议、共同设立公司等模式，与赵宝刚、滕华弢、刘江、郭靖宇等业内顶尖的影视创作人才建立了紧密的合作关系。

完美影视认为，随着广电总局“一剧两星”政策的出台，我国电视剧行业已进入了新的时代。中央电视台和省级卫视凭借高收视率取得主导地位，从而能 够吸引优势广告资源，形成较高广告收入，再利用高额广告收入购买精品电视剧，确保高收视率，如此形成良性循环。因此，精品电视剧成为各电视台抢购的优质资 源，并且趋于独享性、集中化，整体需求不断增加。完美影视拥有的优秀的导演和制作人团队将为持续推出精品剧奠定良好的基础。

交易方承诺，完美影视2014年、2015年及2016年三个年度合并报表扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润分别不低于17500 万元、24000万元和30000万元。而2013年，金磊股份归属于母公司所有者的净利润为1670万元。重组完成后，上市公司的盈利能力将显著增强。